隨著金融危機(jī)的全面來襲，投資理財(cái)已經(jīng)成為時(shí)下最流行的話題之一。海外成熟理念認(rèn)為，90%的回報(bào)是由配置決定的。這句話在平時(shí)的時(shí)候沒人聽，到了經(jīng)濟(jì)震蕩時(shí)期，投資者才慢慢體會(huì)出它的價(jià)值。對于投資者而言，認(rèn)真研究市場形勢和各種理財(cái)產(chǎn)品的特點(diǎn)，進(jìn)行合理的資產(chǎn)配置，做到保障和投資兼顧，是理財(cái)成敗的關(guān)鍵。

　　明確投資分類

　　什么是資產(chǎn)的合理配置？用通俗的話說，就是把資產(chǎn)合理地投資在不同的標(biāo)的物上，如股票、保險(xiǎn)、儲(chǔ)蓄等。從而兼顧收益性、流動(dòng)性和安全性的需求，將準(zhǔn)備用于投資理財(cái)?shù)馁Y金，在各類投資工具中進(jìn)行合理分配，實(shí)現(xiàn)分散單一產(chǎn)品投資風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)，提高資產(chǎn)組合的收益率。資產(chǎn)配置可以是一種投資理念，也是一種投資技巧，并且蘊(yùn)含著奇妙的投資藝術(shù)。在投資的確保資產(chǎn)成長的同時(shí)也需做好為子女教育金的儲(chǔ)備、為家庭長期生活支出和養(yǎng)老金的保障、為將來可能的大病醫(yī)療作準(zhǔn)備等等方面的提前規(guī)劃。資產(chǎn)配置的最終目的是滿足更好的生活需求和實(shí)現(xiàn)幸福目標(biāo)，因此，衡量需求后作出相應(yīng)的資產(chǎn)分配是較為實(shí)際的操作，過分投機(jī)和過度投資均不足取。國外成熟市場的經(jīng)驗(yàn)顯示，設(shè)定長期目標(biāo)，確認(rèn)風(fēng)險(xiǎn)承受力和保障程度，投資與保障兼得的投資是資產(chǎn)配置的首要前提。

　　“將手里的雞蛋放進(jìn)不同籃子。” 當(dāng)我們面對多種資產(chǎn)，考慮應(yīng)該擁有多少種資產(chǎn)、每種資產(chǎn)各占多少比重時(shí)，資產(chǎn)配置的決策過程就開始了。金融資產(chǎn)配置的基本原則是：風(fēng)險(xiǎn)水平的配置要高低有別，投資期限的配置要長短搭配，而最重要的是根據(jù)市場的情況重新檢視及調(diào)整自己的投資組合。

　　明確資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)可承受能力。每個(gè)人根據(jù)自身的情況，會(huì)有不同風(fēng)險(xiǎn)偏好度。因此，設(shè)計(jì)資產(chǎn)配置組合時(shí)也會(huì)有激進(jìn)型、攻守兼?zhèn)湫秃头�(wěn)健型等不同的風(fēng)格，這就是根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)偏好差異而進(jìn)行配置的結(jié)果。風(fēng)險(xiǎn)承受能力高的家庭可以選擇股票和股票型基金作投資，風(fēng)險(xiǎn)偏好低的更多地是建議參與適當(dāng)?shù)娜f能保險(xiǎn)投資和銀行儲(chǔ)蓄。

　　選擇好合適的"籃子"是關(guān)鍵

　　任何投資都有一定的風(fēng)險(xiǎn)性，在現(xiàn)在這個(gè)經(jīng)濟(jì)危機(jī)愁云密布的環(huán)境里顯得尤為突出，雖然無法徹底消滅風(fēng)險(xiǎn)，在現(xiàn)在這個(gè)環(huán)境里更是風(fēng)險(xiǎn)比較突出,但作為投資者,我們可以通過一些操作來有效規(guī)避和分散風(fēng)險(xiǎn)。現(xiàn)今經(jīng)濟(jì)形勢尚不明朗，股票市場起伏不定，將資金投入股市屬激進(jìn)型投資方式，遇資本市場利好，則收益豐厚，反之則解脫無方，因此現(xiàn)在過多的股市投資是不明智的。根據(jù)專家分析,在當(dāng)前環(huán)境下，選擇長期投資就是一個(gè)很好、很理性的方式。 曾有研究機(jī)構(gòu)做過一項(xiàng)調(diào)查，統(tǒng)計(jì)了不同年限的投資者所承擔(dān)的賠賺比例。數(shù)據(jù)顯示，僅僅投資1年的投資者，賠錢和賺錢的幾率分別是43.72％和56.28％；而投資10年甚至更長時(shí)間的投資者，賠錢和賺錢幾率則分別為0.07％和99.93％。

　　相對于長期投資的兩種常見手段，我們應(yīng)該采取儲(chǔ)蓄和保險(xiǎn)投資分別并行的策略為佳。在當(dāng)前低利率時(shí)期，萬能險(xiǎn)的投資方向主要為大額協(xié)議存款、大型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和國債，保底收益比較固定。而且與儲(chǔ)蓄的年利率結(jié)算不同，萬能險(xiǎn)的月利息結(jié)算，“利滾利”的收獲方式比較適合于長期投資。數(shù)據(jù)顯示， 2009年2月結(jié)算利率，中國人壽萬能險(xiǎn)結(jié)算利率為3.85％，新華人壽萬能險(xiǎn)則為4.00％的利率，而自05年4月至09年2月，泰康萬能險(xiǎn)結(jié)算利率平均值為4.27%，這些均比定期存款的利率要高。并且萬能險(xiǎn)還有身故保障和全殘保障等基本保障功能。而且出于對當(dāng)今投資環(huán)境的應(yīng)對，各大保險(xiǎn)公司紛紛對自己的萬能險(xiǎn)種做出了相應(yīng)的調(diào)整和完善，例如平安的萬能險(xiǎn)加入了重疾風(fēng)險(xiǎn)保障，而新推出的在線投保的泰康e理財(cái)萬能險(xiǎn)也增加了投保10年后可以領(lǐng)取年金，而且在緊急時(shí)可以部份領(lǐng)取的措施，實(shí)現(xiàn)了投資加保障，甚至在投資理財(cái)之余可以起到養(yǎng)老保障的功能，而且由于是在線直接投保購買，省下了大量中間費(fèi)用，初始費(fèi)只有2%，成為當(dāng)前比較熱銷的萬能險(xiǎn)之一。合理的購買萬能險(xiǎn)，再配合相當(dāng)比例的銀行儲(chǔ)蓄以彌補(bǔ)利率的波動(dòng)，積極調(diào)整。可謂是現(xiàn)金經(jīng)濟(jì)形勢下比較不錯(cuò)的一種長期理財(cái)手段。

　　當(dāng)然，我們在處理自身的問題的時(shí)候一定要從自身的實(shí)際情況出發(fā)，綜合考慮各種經(jīng)濟(jì)規(guī)律法則，例如100規(guī)則、2/3規(guī)則等，儲(chǔ)蓄與保險(xiǎn)并重，保障與投資并存，如此配置資產(chǎn)，平穩(wěn)度過危機(jī)并非什么難題。