段先生，46歲，年收入30萬(wàn)左右，有一個(gè)17歲的兒子今年準(zhǔn)備高考。

　　他的家庭資產(chǎn)狀況目前如下：銀行活期存款約100萬(wàn)元；名下三套房子，兩套用于出租，每月可收租金6000元；購(gòu)買(mǎi)基金20萬(wàn)元(目前虧損約6萬(wàn))；股票30萬(wàn)元(目前虧損約14萬(wàn))。

　　這種狀況下，他該怎么理財(cái)？理財(cái)師的建議供他參考。

　　買(mǎi)基金虧炒股票虧百萬(wàn)家財(cái)越理越虧

　　私企老板段先生年入30萬(wàn)，七年投資理財(cái)多虧損；理財(cái)師說(shuō)，成長(zhǎng)期的家庭應(yīng)偏重穩(wěn)健投資

　　段先生是一家裝修公司老板，7年多來(lái)一直熱衷于投資理財(cái)，“成果”卻是屢戰(zhàn)屢敗。“除了2009年在股市踩準(zhǔn)了一波行情賺了10多萬(wàn)(朋友介紹的股票)，其他的理財(cái)都是虧起的。”

　　“看著別人都在開(kāi)開(kāi)心心理財(cái)賺錢(qián)，自己心急。”段先生說(shuō)，兒子馬上高考了，想買(mǎi)點(diǎn)教育基金，都不知從何下手。為此，重慶晨報(bào)記者邀請(qǐng)了銀行理財(cái)師聶聰穎給予答疑解惑。

　　A資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析：

　　活期存款多，家庭在成長(zhǎng)期

　　聶聰穎首先對(duì)段先生的家庭資產(chǎn)狀況做出了詳細(xì)分析。

　　聶聰穎說(shuō)，從資產(chǎn)結(jié)構(gòu)情況看，段先生的活期存款較多，可投資一些穩(wěn)健性較高的理財(cái)產(chǎn)品；而從家庭收支情況看，段先生的現(xiàn)金流充足，應(yīng)合理利用每月的結(jié)余。

　　“按照家庭生命周期理論，段先生的家庭正處于成長(zhǎng)期(從兒子出生到他上大學(xué))。在這一階段，隨著時(shí)間的推移，對(duì)生活、醫(yī)療、教育的需求越來(lái)越高。段先生家庭的閑置資金較多，沒(méi)有負(fù)債。不過(guò)，他的投資回報(bào)率為負(fù)增長(zhǎng)，好在段先生的月收入比較高，即使投資不順利也不會(huì)給家庭帶來(lái)負(fù)擔(dān)。”聶聰穎說(shuō)。

　　B家庭理財(cái)建議：

　　保守投資，規(guī)劃教育和養(yǎng)老

　　因此，聶聰穎給段先生現(xiàn)階段的理財(cái)建議是：在保障資金安全的情況下，提高投資回報(bào)率，一是要解決兒子未來(lái)的教育費(fèi)用，二是要合理規(guī)劃段先生未來(lái)的養(yǎng)老金。

　　100萬(wàn)存款用于信托和定期存款

　　聶聰穎說(shuō)，段先生兒子的教育金來(lái)源可通過(guò)信托產(chǎn)品來(lái)完成(1-2年期，年化收益率約6%-10%)，可以考慮購(gòu)買(mǎi)70萬(wàn)左右(按照活期存款余額而定)。剩下的錢(qián)(約30萬(wàn))可以選擇定期存款。

　　說(shuō)到這里，聶聰穎補(bǔ)充了一句：“如果段先生由于一些特殊因素，難以確定存期的話，可以選擇通知存款(5萬(wàn)以上起存，年利率1.49%隨時(shí)可以支取，收益比一般活期高出近3倍)以兼顧收益和靈活性。另外，大額的存款我建議可以開(kāi)多張存單，比如10萬(wàn)元存款不妨開(kāi)成幾張1萬(wàn)元、2萬(wàn)元的存單，可把應(yīng)急提前支取利息損失減少到最低限度。并采用自動(dòng)續(xù)存的方式，既防止利息損失，又省卻了跑銀行轉(zhuǎn)存的麻煩。”

　　同時(shí)，為了應(yīng)付通脹的問(wèn)題，段先生可以選擇購(gòu)買(mǎi)實(shí)物黃金(最好由銀行代保管，方便回購(gòu))、紙黃金(市場(chǎng)有一定風(fēng)險(xiǎn)，可以在專業(yè)人士的指導(dǎo)下操作)或者黃金基金(費(fèi)用較低，且無(wú)需保存)。

　　收取的租金定投用于養(yǎng)老

　　在養(yǎng)老金規(guī)劃方面，聶聰穎建議，段先生可將每月房租(6000元)做成基金定投，這樣便能為段先生積攢未來(lái)的養(yǎng)老金。鑒于基金定投的周期比較長(zhǎng)，段先生可選擇后端收費(fèi)型的指數(shù)基金(后端收費(fèi)指在購(gòu)買(mǎi)開(kāi)放式基金時(shí)并不支付申購(gòu)費(fèi)，等到賣(mài)出時(shí)才支付的付費(fèi)方式)，可最大限度降低手續(xù)費(fèi)。“基金定投是一種長(zhǎng)期有效的理財(cái)計(jì)劃，無(wú)論是子女教育，還是養(yǎng)老儲(chǔ)備都比較合理，不過(guò)，需要堅(jiān)持投資，不能三天打魚(yú)兩天曬網(wǎng)，另外在大盤(pán)動(dòng)蕩時(shí)可根據(jù)專業(yè)人士的建議增減每月的投入量。”聶聰穎提醒道。

　　風(fēng)險(xiǎn)保障方面，聶聰穎建議，段先生是私人企業(yè)主，沒(méi)有購(gòu)買(mǎi)社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)，可以購(gòu)買(mǎi)一些商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)。目前，保險(xiǎn)公司推出的養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品年齡一般都限制在60歲以下，所以，段先生在46歲時(shí)規(guī)劃養(yǎng)老保險(xiǎn)的話是比較合適。

　　“在純消費(fèi)型保險(xiǎn)(不予返還本金的保險(xiǎn))方面，鑒于段先生作為家庭的唯一收入來(lái)源，為了以防萬(wàn)一，抵御未來(lái)可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)，我建議段先生應(yīng)該購(gòu)買(mǎi)一些的重大疾病險(xiǎn)和意外傷害險(xiǎn)，受益人可以寫(xiě)成段先生的兒子。”聶聰穎說(shuō)。

　　判斷經(jīng)濟(jì)走勢(shì)最重要

　　聶聰穎說(shuō)，無(wú)論是什么樣的基金，都需要投資者對(duì)經(jīng)濟(jì)趨勢(shì)的判斷和投資技巧，就算他們說(shuō)不具備專業(yè)的基金知識(shí)，你也要多詢問(wèn)相關(guān)專業(yè)人士，了解一些基本的常識(shí)再投資。

　　另外，在購(gòu)買(mǎi)基金時(shí)，關(guān)鍵要看其業(yè)績(jī)，不要聽(tīng)別人說(shuō)，要相信自己的眼睛。

　　好項(xiàng)目、好公司是關(guān)鍵

　　聶聰穎說(shuō)，投資信托之前，要弄明白該信托的投資項(xiàng)目、還款資金的來(lái)源、抵質(zhì)押擔(dān)保、投資期限等重要問(wèn)題。

　　除項(xiàng)目外，還要對(duì)信托公司有一定的了解，好的信托公司對(duì)客戶資金安全尤為重視，就算遇到突發(fā)情況，客戶本金和收益也能得到最大限度的保障。

　　錢(qián)多有錢(qián)多的理財(cái)方法，錢(qián)少有錢(qián)少的理財(cái)之道。理財(cái)，主要目的就是合理安排自己的資產(chǎn)，讓其保值增值。